สินเชื่อสตาร์ทอัพแหล่งเงินทุนที่น่าสนใจ

กลับหน้าแม่ (Hub): → คู่มือสินเชื่อเพื่อธุรกิจ
ริ่มทำธุรกิจสตาร์ทอัพให้เดินหน้าได้ต่อเนื่อง ไม่ได้ต้องใช้เพียง “ไอเดียที่ดี” เท่านั้น แต่จำเป็นต้องมี แหล่งเงินทุน และโครงสร้าง สินเชื่อเพื่อธุรกิจ ที่เหมาะสมด้วย ทั้งในช่วงเริ่มทดลองตลาด ช่วงปรับสินค้า/บริการ ไปจนถึงระยะที่ต้องขยายทีม ระบบ และการผลิต

หากผู้ประกอบการเลือกประเภท สินเชื่อธุรกิจsme หรือ สินเชื่อเงินกู้ ได้เหมาะกับรูปแบบรายได้ กำหนดวงเงินกู้ไม่สูงเกินไป และเตรียมข้อมูลให้ชัดเจนตั้งแต่ต้น ก็จะช่วยให้ยื่นขอ เงินกู้sme หรือการ กู้sme จากธนาคารได้อย่างมั่นใจ และเพิ่มโอกาสให้เป็น สินเชื่ออนุมัติง่ายไม่เช็คภาระหนี้ ตามที่หลายคนมักค้นหา (แม้ในทางปฏิบัติธนาคารยังคงต้องตรวจสอบภาระหนี้โดยรวมตามหลักเกณฑ์)

เช็กคุณสมบัติ | เช็คลิสเอกสาร 

สินเชื่อธุรกิจสตาร์ทอัพมีของธนาคารไหนบ้าง

ปัจจุบันธนาคารของรัฐและธนาคารพาณิชย์หลายแห่งมีผลิตภัณฑ์ สินเชื่อเพื่อธุรกิจ ที่ออกแบบมาสำหรับผู้ประกอบการรายใหม่และสตาร์ทอัพโดยเฉพาะ เพื่อช่วยให้เข้าถึง แหล่งเงินทุน ได้ง่ายขึ้น ทั้งในรูปแบบ สินเชื่อธุรกิจSME,วงเงินหมุนเวียน และเงินกู้เพื่อการลงทุนระยะยาว แม้เงื่อนไขจริงจะไม่ใช่ “สินเชื่ออนุมัติง่ายไม่เช็คภาระหนี้” ตามคำค้นยอดนิยม แต่ก็มีผลิตภัณฑ์ที่วางเกณฑ์ไว้ค่อนข้างเอื้อต่อผู้เริ่มต้นธุรกิจ หากเตรียมข้อมูลและเอกสารได้ครบถ้วน

ด้านล่างเป็นตัวอย่างสินเชื่อธุรกิจสำหรับสตาร์ทอัพและผู้ประกอบการรายใหม่จากธนาคารหลัก (ข้อมูลและเงื่อนไขอาจเปลี่ยนแปลงได้ ควรตรวจสอบบนเว็บไซต์ธนาคารอีกครั้งก่อนยื่นกู้)

1. ธนาคารออมสิน – สินเชื่อ GSB SMEs Start–Up

ธนาคารออมสินมีผลิตภัณฑ์ สินเชื่อ GSB SMEs Start–Up สำหรับผู้ประกอบการระยะเริ่มต้น (Start Up Stage) ทั้งบุคคลธรรมดาและนิติบุคคลที่จดทะเบียนในประเทศไทย โดยเน้นธุรกิจที่มีวัตถุประสงค์เพื่อแสวงหากำไร เช่น การผลิต พาณิชยกรรม หรือบริการ

ลักษณะสำคัญโดยสรุป

• ใช้เพื่อเป็นเงินทุนหมุนเวียนในกิจการ หรือใช้ลงทุนในทรัพย์สินถาวร(ยกเว้นเก็งกำไรที่ดิน)

• แบ่งได้ทั้ง“เงินกู้ระยะสั้น”(เช่นOD,ตั๋วสัญญาใช้เงิน)และ“เงินกู้ระยะยาว”

• วงเงินต่อรายสูงสุดประมาณ10ล้านบาท โดยพิจารณาตามความจำเป็นและความสามารถชำระหนี้ของกิจการ

สำหรับสตาร์ทอัพที่เริ่มมีฐานลูกค้าชัดเจน ต้องการ กู้SME เพื่อขยายทีมหรือระบบ สินเชื่อประเภทนี้ถือเป็นหนึ่งในทางเลือกของ สินเชื่อเงินกู้ ที่เหมาะสม หากเตรียมงบการเงินและแผนธุรกิจได้ดี

2. ธนาคารพัฒนาวิสาหกิจขนาดกลางและขนาดย่อมแห่งประเทศไทย (SME D Bank)

SME D Bank เป็นธนาคารเฉพาะกิจของรัฐที่เน้นสนับสนุน เงินกู้SME และผู้ประกอบการสตาร์ทอัพที่มีศักยภาพ โดยมีหลายโครงการภายใต้นโยบายรัฐ เช่น

• โครงการ“สินเชื่อปลุกพลังSME”และ“สินเชื่อ Beyond ติดปีก SME”วงเงินรวมหลายหมื่นล้านบาทดอกเบี้ยพิเศษเริ่มต้นราว 3%ต่อปีคงที่3ปีแรก ผ่อนชำระได้นานถึง10ปีและมักมีช่วงปลอดชำระเงินต้นในปีแรก

• โครงการร่วมกับหน่วยงานพัฒนานวัตกรรม(เช่นNIA)เพื่อสนับสนุนสตาร์ทอัพที่มีนวัตกรรมให้เข้าถึงแหล่งเงินทุนควบคู่กับบริการพัฒนาธุรกิจ

โครงการเหล่านี้เหมาะสำหรับผู้ประกอบการที่มองหา สินเชื่อเพื่อธุรกิจ ดอกเบี้ยต่ำ มีระยะเวลาผ่อนยาว และต้องการคำปรึกษาควบคู่ไปกับการขอสินเชื่อ ไม่ว่าจะอยู่ในช่วงกำลังทดลองตลาดหรืออยู่ในช่วงขยายกิจการ

3. ธนาคารไทยพาณิชย์ (SCB) – สินเชื่อ SME เพื่อเริ่มต้นธุรกิจใหม่

ธนาคารไทยพาณิชย์มีสินเชื่อเฉพาะสำหรับผู้ประกอบการที่เริ่มธุรกิจใหม่ เช่น “สินเชื่อ SME เพื่อเริ่มต้นธุรกิจใหม่” ซึ่งออกแบบมาเพื่อกิจการที่เปิดดำเนินการมาแล้วอย่างน้อย 6 เดือน แต่ไม่ถึง 3 ปี และมีรายได้ต่อปีไม่เกิน 75 ล้านบาท โดยเน้นให้ใช้หลักประกันประเภทอสังหาริมทรัพย์หรือเงินฝาก

นอกจากนี้ SCB ยังมีผลิตภัณฑ์ สินเชื่อธุรกิจแบบไม่ใช้หลักประกัน, สินเชื่อธุรกิจมณีทันใจ และวงเงินทุนหมุนเวียนเพื่อ SME ที่สมัครผ่านช่องทางดิจิทัลได้ เหมาะกับผู้ค้ารายย่อยหรือธุรกิจออนไลน์ที่ต้องการ เงินกู้ด่วน เพื่อหมุนเวียนในระยะสั้น โดยเน้นข้อมูลการเดินบัญชีและยอดขายดิจิทัลเป็นหลัก

สำหรับผู้ประกอบการที่สงสัยว่า “สินเชื่อSMEคืออะไร” ในมุมของ SCB สินเชื่อกลุ่มนี้คือผลิตภัณฑ์ที่ใช้ทั้งหลักประกันและไม่ใช้หลักประกัน เพื่อสนับสนุนทุนหมุนเวียนและการลงทุนของ SME ตั้งแต่รายย่อยจนถึงรายที่มีรายได้ระดับกลาง

4. ธนาคารกสิกรไทย (KBank) – สินเชื่อธุรกิจ SME เลือกได้ และสินเชื่อเพื่อการลงทุน

กสิกรไทยมีผลิตภัณฑ์ สินเชื่อธุรกิจ SME เลือกได้ ซึ่งเป็นหนึ่งในตัวเลือกของผู้ประกอบการรายใหม่ที่เริ่มต้นธุรกิจมาแล้วระยะหนึ่ง โดยมีจุดขายสำคัญคือ “เปิดร้านปีเดียวก็กู้ได้ ไม่แคร์หลักประกัน อนุมัติง่าย แค่เดินบัญชีต่อเนื่อง 6 เดือน” (ตามเงื่อนไขของธนาคารในขณะนั้น)

กลุ่มผลิตภัณฑ์ สินเชื่อเพื่อการลงทุนในธุรกิจ ของ KBank ยังรวมถึง

• สินเชื่อ SME บัญชีเดียว

• สินเชื่อวงเงินเยอะ

• สินเชื่อธุรกิจแฟรนไชส์

• สินเชื่อนวัตกรรมดี (สำหรับโครงการนวัตกรรมบางประเภท)

ผลิตภัณฑ์เหล่านี้เหมาะกับสตาร์ทอัพที่มีโมเดลธุรกิจชัดเจน เช่น แฟรนไชส์ หรือธุรกิจที่อิงเทคโนโลยีและนวัตกรรม ต้องการ สินเชื่อเพื่อธุรกิจ เพื่อขยายกิจการในระยะยาวควบคู่กับวงเงินหมุนเวียนในระยะสั้น

5. ธนาคารกรุงไทย (Krungthai) – สินเชื่อเพื่อธุรกิจ SME อนุมัติไว

กรุงไทยมีผลิตภัณฑ์ในกลุ่ม สินเชื่อเพื่อธุรกิจ SME ที่เน้น “อนุมัติไว กู้ง่าย วงเงินสูง” เพื่อช่วยให้ผู้ประกอบการเข้าถึง แหล่งเงินทุน ได้ง่ายขึ้น เช่น วงเงินสินเชื่อเพื่อคู่ค้าภาครัฐและรัฐวิสาหกิจ รวมถึงสินเชื่อเพื่อใช้เป็นเงินทุนหมุนเวียนและลงทุนในกิจการ

แม้จะไม่ได้ระบุคำว่า “สตาร์ทอัพ” โดยตรง แต่หากธุรกิจอยู่ในกลุ่มที่เป็นคู่ค้าภาครัฐ หรือต้องการขยายกิจการอย่างเป็นระบบ ก็สามารถใช้สินเชื่อเหล่านี้เป็น สินเชื่อเงินกู้ เพื่อเสริมสภาพคล่องและลงทุนในโครงการใหม่ได้

6. ธนาคารไทยเครดิตเพื่อรายย่อย – สินเชื่อ Micro / Micro SME

สำหรับผู้ประกอบการรายย่อยหรือธุรกิจขนาดเล็กมากที่เพิ่งเริ่มต้น อาจพิจารณา สินเชื่อเพื่อธุรกิจ Micro / Micro SME ของธนาคารไทยเครดิตเพื่อรายย่อย ซึ่งเป็น สินเชื่อเพื่อธุรกิจแบบหมุนเวียน โดยไม่ต้องใช้หลักทรัพย์ค้ำประกัน เหมาะกับผู้ค้าตลาด ร้านเล็ก ๆ และผู้ประกอบการบุคคลธรรมดาที่มีทะเบียนพาณิชย์หรือทะเบียนการค้ามาระยะหนึ่ง

สินเชื่อกลุ่มนี้แม้จะไม่ใช้คำว่า “สตาร์ทอัพ” โดยตรง แต่ในทางปฏิบัติถือเป็นทางเลือกสำคัญของผู้เริ่มธุรกิจจากขนาดเล็ก และต้องการ เงินกู้SME หรือ เงินกู้ด่วน วงเงินไม่สูงมาก เพื่อเพิ่มสต็อกหรือปรับปรุงหน้าร้าน

1) สภาพคล่องของสตาร์ทอัพ: Runway, Burn rate และ Milestone ที่บอก “ขนาดวงเงินกู้”

ธุรกิจสตาร์ทอัพส่วนใหญ่ต้องเติบโตเร็ว และมักเผชิญปัญหา “เงินสดไม่พอในระหว่างทาง” การวางแผนก่อนขอ สินเชื่อเพื่อธุรกิจ หรือก่อนตัดสินใจกู้ เงินกู้ SME จึงควรเริ่มจากการดูสภาพคล่องที่แท้จริงของกิจการ

แนวคิดที่นิยมใช้ในสตาร์ทอัพ ได้แก่

• Burn rate
  คือ ค่าใช้จ่ายสุทธิที่ธุรกิจต้องจ่ายในแต่ละเดือน (เช่น เงินเดือนทีม ค่าเช่า ค่าโฆษณาที่จำเป็น) เมื่อหักรายรับจากการดำเนินงานแล้ว

• Runway
  คือ ระยะเวลาที่ธุรกิจยังสามารถดำเนินการต่อไปได้ด้วยเงินสดที่มีอยู่ในมือ
  
  Runway = เงินสดคงเหลือ ÷ Burn rate ต่อเดือน

• Milestone
  คือ เหตุการณ์สำคัญที่ทำให้ “ความเสี่ยงลดลง” หรือ “กำไรดีขึ้นอย่างมีนัยสำคัญ” เช่น

  • ปิดดีลลูกค้ารายใหญ่

  • เปิดตัวเวอร์ชันสินค้าเต็มรูปแบบ (Production)

  • ผ่านการรับรองมาตรฐาน หรือได้รับอนุมัติโครงการสำคัญ

เป้าหมายคือทำให้ Runway “ยาวกว่าระยะเวลาที่จะถึง Milestone” พร้อมมีเวลาเผื่อสำรองอย่างน้อย 2–3 เดือน เมื่อทราบตัวเลขเหล่านี้แล้ว จึงค่อยพิจารณาเลือกรูปแบบ สินเชื่อเงินกู้ หรือการ กู้sme ที่สอดคล้องกับกระแสเงินสด ไม่ควรขอกู้เพียงเพราะ “อยากมีวงเงินสำรองไว้ก่อน” เพราะอาจสร้างภาระดอกเบี้ยเกินความจำเป็น

2) แหล่งเงินทุนสำหรับสตาร์ทอัพ (เลือกให้ตรงกับลักษณะงาน)

สตาร์ทอัพสามารถใช้แหล่งเงินทุนได้หลากหลาย ไม่จำเป็นต้องอาศัยเพียง สินเชื่อธุรกิจsme จากธนาคารเท่านั้น การผสมผสานเครื่องมือหลายแบบช่วยให้ต้นทุนเงินทุนโดยรวมเหมาะสม และเพิ่มความยืดหยุ่นให้กับธุรกิจ

ตัวอย่างแหล่งเงินทุนที่พบบ่อย ได้แก่

• เงินทุนจากผู้ก่อตั้ง (Bootstrapping)
  คล่องตัวที่สุด แต่ต้องระวังไม่ให้เงินสดส่วนตัวตึงตัวจนเกินไป

• เพื่อนและครอบครัว
  เงื่อนไขยืดหยุ่นสูง แต่ควรทำข้อตกลงเป็นลายลักษณ์อักษรให้ชัดเจน เพื่อป้องกันปัญหาในอนาคต

• สินเชื่อเพื่อธุรกิจ / วงเงินหมุนเวียน (Working Capital / OD)
  เหมาะสำหรับค่าใช้จ่ายประจำ เช่น เงินเดือน ค่าเช่า ค่าการตลาดบางส่วน จ่ายดอกเบี้ยเฉพาะยอดที่ใช้จริง เหมาะกับธุรกิจที่มีรายได้ต่อเนื่อง

• แฟคตอริ่ง / AR Financing
  ใช้เร่งเงินจากใบแจ้งหนี้ของลูกค้ารายใหญ่ ทำให้ไม่ต้องรอรอบเก็บเงินนาน และไม่ไปกินวงเงิน OD มากเกินไป

• เช่าซื้อ / ลีสซิ่ง (Hire Purchase / Leasing)
  เหมาะสำหรับซื้ออุปกรณ์ เครื่องจักร หรือยานพาหนะ ช่วยให้ไม่ต้องใช้เงินสดก้อนใหญ่ในครั้งเดียว แต่ทยอยจ่ายเป็นงวด

• Term Loan / Investment Loan
  เป็นเงินก้อนสำหรับลงทุนโครงการระยะยาว เช่น เปิดสาขาใหม่ ลงทุนระบบ หรือขยายสายการผลิต

• ทุนหุ้น (Angel / VC / Equity Crowdfunding)
  เหมาะกับสตาร์ทอัพที่ต้องการขยายตัวอย่างรวดเร็ว ยอมแลกกับการแบ่งหุ้นและสิทธิในกิจการ

• ทุนสนับสนุน / โครงการภาครัฐ
  ช่วยลดต้นทุนเงินทุน เช่น โครงการส่งเสริมสตาร์ทอัพหรือโครงการเงินกู้ดอกเบี้ยพิเศษ

สรุปจำง่าย

• งานสั้น หมุนเงินเร็ว → ใช้วงเงินหมุนเวียน (OD / Working Capital)

• รอเก็บเงินจากลูกค้ารายใหญ่ → ใช้ Factoring / AR Financing

• ลงทุนยาว ซื้ออุปกรณ์→ ใช้ Term Loan / Leasing

การเลือกใช้ สินเชื่อเพื่อธุรกิจ ให้เหมาะกับรูปแบบงาน จะทำให้ภาระผ่อนชำระสมเหตุสมผล และทำให้คำขอ สินเชื่อธุรกิจsme ดูน่าเชื่อถือในสายตาธนาคารมากขึ้น

ลิงก์อ่านต่อ : เสริมสภาพคล่อง (OD/Working Capital): สูตร OD/Factoring ที่ใช้ได้จริง

3) ตัวชี้วัดทางการเงินที่ควรรู้: DSCR / DSR / Payback / ROI (อธิบายแบบเข้าใจง่าย)

เวลาเจ้าของธุรกิจพูดคุยกับธนาคารเพื่อขอ เงินกู้ด่วน หรือ เงินกู้sme มักพูดถึง “โอกาสเติบโต” แต่ในมุมของผู้ให้กู้ เขาต้องการเห็น “ความสามารถในการชำระหนี้” ที่พิสูจน์ได้จากตัวเลขเงินสดจริง

ตัวชี้วัดหลักที่ควรรู้ ได้แก่

• DSCR (Debt Service Coverage Ratio)
  ดูว่า “มีเงินสดเหลือพอจ่ายหนี้หรือไม่”
  
  DSCR ≈ เงินสดจากการดำเนินงานต่อเดือน ÷ ค่างวดหนี้รวมต่อเดือน
  หาก DSCR มากกว่า 1.2–1.3 ขึ้นไป จะอยู่ในโซนที่ธนาคารมองว่าค่อนข้างปลอดภัย

• DSR (Debt Service Ratio)
  ดูว่าภาระหนี้ต่อเดือนคิดเป็นกี่เปอร์เซ็นต์ของรายได้
  
  DSR = ค่างวดหนี้รวมต่อเดือน ÷ รายได้เฉลี่ยต่อเดือน
  หากภาระหนี้ไม่เกินประมาณ 50–60% ของรายได้ ธนาคารจะรู้สึกสบายใจมากกว่า

• ระยะเวลาคืนทุน (Payback Period)
  ใช้ประเมินว่าโครงการหรือทรัพย์สินที่ลงทุนด้วย สินเชื่อเพื่อธุรกิจ ต้องใช้เวลากี่เดือน/กี่ปีกว่าจะคืนทุน

• ผลตอบแทนจากการลงทุน (ROI / Unit Economics)
  แสดงให้เห็นว่าลูกค้าแต่ละกลุ่ม สาขาแต่ละสาขา หรือหน่วยธุรกิจแต่ละส่วนสร้างกำไรได้จริงหรือไม่

ยิ่งเจ้าของกิจการสามารถนำตัวเลขเหล่านี้มาอธิบายได้ชัดเจนเท่าไร ธนาคารก็ยิ่งมั่นใจว่า การปล่อย สินเชื่อธุรกิจsme หรือผลิตภัณฑ์ในกลุ่ม สินเชื่อเงินกู้ ให้กับกิจการนี้ เป็นการตัดสินใจที่มีเหตุผลรองรับ

4) โครงสร้างเงินกู้สำหรับเส้นทางจาก “ทดลองตลาด” สู่ “ขยายขนาด”

สตาร์ทอัพในช่วงทดลองตลาด (Product/Market Fit) กับช่วงขยายธุรกิจ (Scale) มีลักษณะกระแสเงินสดต่างกันพอสมควร จึงควรออกแบบโครงสร้าง สินเชื่อเพื่อธุรกิจ ให้เหมาะกับระยะที่ธุรกิจอยู่

• ช่วงทดลองตลาด (รายได้ยังไม่นิ่ง)

  • ใช้วงเงินหมุนเวียนขนาดเล็กพอเหมาะ เช่น OD เพื่อกันเหตุฉุกเฉิน

  • หากมีสัญญาบริการหรืองานจากลูกค้ารายใหญ่ ใช้ AR Financing ช่วยเร่งเงินเข้า

• ช่วงกำลังขยาย (มียอดขายและสัญญาค่อนข้างชัดเจน)

  • ใช้ Term Loan / Investment Loan สำหรับลงทุนทรัพย์สินหรือระบบ

  • ใช้ Leasing / HP เมื่อซื้อเครื่องจักรหรือยานพาหนะ

  • วางเงื่อนไขผ่อนแบบมีช่วงผ่อนเบา (Grace / Step-up) ให้สอดคล้องกับยอดขายที่คาดว่าจะเติบโต

• ธุรกิจที่มีวัฏจักรเงินสดยาว (เก็บเงินช้า 60–90 วัน)

  • ใช้ Factoring เฉพาะลูกค้าบางราย เพื่อลดการพึ่งพา OD และลดดอกเบี้ยส่วนเกิน

ในมุมธนาคาร เมื่อเห็นว่าเจ้าของกิจการออกแบบโครงสร้างเงินกู้ให้สอดคล้องกับเส้นทางธุรกิจ และไม่ใช้สินเชื่อผิดประเภท โอกาสที่คำขอสินเชื่อจะถูกมองว่า “มีความเสี่ยงเหมาะสม” ก็จะสูงขึ้น

ลิงก์อ่านต่อ: ลงทุนในสินทรัพย์ (Term/Investment)

5) เอกสารและสไลด์ยื่นกู้ที่ธนาคารคาดหวัง (ทำให้ “เล่าเรื่องเดียวกัน”)

ไม่ว่าจะเป็นคำขอ สินเชื่อธุรกิจsme, สินเชื่อสตาร์ทอัพ หรือคำขอ สินเชื่อเงินกู้ ในรูปแบบใด สิ่งที่ผู้ให้กู้ต้องการเห็นมากที่สุดคือ “ข้อมูลที่สอดคล้องกันทุกชุด”

เช็กลิสต์เอกสารที่ควรเตรียม ได้แก่

• งบการเงิน เอกสารภาษี และสเตทเมนต์ ที่ตัวเลขรายได้–ค่าใช้จ่ายใกล้เคียงกัน

• แผนกระแสเงินสด (Cash Flow Plan) 6–12 เดือน พร้อมกรณีดีขึ้น/แย่ลงเล็กน้อย

• เอกสารโครงการหรือทรัพย์สินที่ต้องการลงทุน เช่น ใบเสนอราคา ตารางติดตั้ง สัญญา หรือ PO

• สรุปโครงสร้างวงเงินที่ต้องการ ทั้งวงเงินหมุนเวียน วงเงินลงทุน และเหตุผลประกอบ

• สไลด์สรุปสั้น ๆ 1 หน้า ระบุวัตถุประสงค์การกู้ ชุดวงเงินที่ขอ ผลกระทบต่อ DSCR/DSR และแผนชำระคืน

เมื่อเอกสารทั้งหมด “เล่าเรื่องเดียวกัน” ภาพรวมของคำขอ สินเชื่อเพื่อธุรกิจ จะดูเป็นมืออาชีพมากขึ้น และมีน้ำหนักเพียงพอให้ธนาคารพิจารณาอนุมัติ

มาย, ตาราง Step-up และภาพรวมเงินสดหลังลงทุน 12 เดือน จะคุยกับผู้ให้กู้ง่ายขึ้นมาก

ลิงก์อ่านต่อ : เช่าซื้อ / Leasing: รักษากระแสเงินสดสำหรับอุปกรณ์/ยานพาหนะ